சில வாரங்களுக்கு முன்புதான் வங்கிகள் இருப்பதைப் பற்றி சில ஆராய்ச்சி கூட்டாளிகளை கிண்டல் செய்தேன். அமெரிக்காவில் இரண்டு தசாப்தங்களுக்கும் மேலாக வாழ்ந்த பிறகு, ரிஷிஹுட் பல்கலைக்கழகத்தில் பொதுத் தலைமைத்துவம் தொடர்பான பிரச்சனைகளில் முக்கியமாக கவனம் செலுத்தும் முதல் கல்வி நிறுவனத்தின் டீனாக சேர்வதற்காக இரண்டு மாதங்களுக்கு முன்புதான் நான் இந்தியாவுக்குச் சென்றேன். இன்னும் ஆழமான கேள்விகளைக் கேட்பதில் இளைய மனதை உற்சாகப்படுத்த, நவீன வங்கிகள் இருப்பதைப் பற்றி சிந்திக்க நான் அவர்களை ஊக்கப்படுத்தினேன்.
வங்கிகள், அவற்றின் தற்போதைய வடிவம் மற்றும் அளவு, நவீன உலகின் மிக முக்கியமான அடித்தளங்களில் ஒன்றாகும். அவை பல ஆண்டுகளாக இருந்தபோதிலும், அவற்றின் எப்படி மற்றும் ஏன் என்பது பற்றிய நமது புரிதல் சமீபத்திய பழங்காலத்தில் உள்ளது.
இந்த ஆண்டு பொருளாதாரத்திற்கான நோபல் பரிசை வென்றவர்கள்தான் வங்கிகள் இருப்பதற்கான காரணங்களைப் புரிந்துகொள்வதற்கு இன்னும் உறுதியான கட்டமைப்பை உருவாக்க எங்களுக்கு உதவியது. பொருளாதார அறிவியல் துறையில் பேராசிரியர்களான பென் எஸ் பெர்னான்கே, டக்ளஸ் டபிள்யூ டயமண்ட் மற்றும் பிலிப்ஸ் எச் டிப்விக் ஆகியோருக்கு நோபல் பரிசு வழங்கப்படுவதற்கு நீண்ட காலம் தாமதமானது. பெர்னான்கே நவதாராளவாத சமத்துவமின்மையை அடைகாக்கும் பொருளாதார அமைப்பின் தொடர்ச்சியான ஆக்கப்பூர்வமான அழிவுக்கு வழி வகுத்தார் என்றால், மற்ற இரண்டும் நவீன பொருளாதாரங்களின் செயல்பாட்டில் “விலைமதிப்பற்ற” நுண்ணறிவுகளை வழங்கின.
2003 ஆம் ஆண்டு, நான் பெடரல் ரிசர்வ் பேங்க் ஆஃப் டல்லாஸில் பயிற்சியாளராகப் பணிபுரிந்தபோது, பேராசிரியர் பெர்னான்கே எங்களைப் பார்ப்பார் என்று கேள்விப்பட்டேன். நோபல் பரிசு பெற்ற மில்டன் ப்ரைட்மேன் – கடந்த 100 ஆண்டுகளில் கூர்மையான பொருளாதார சிந்தனையாளர்களில் ஒருவரை நினைவுகூரும் வகையில் நடத்தப்பட்ட மாநாட்டை மேற்பார்வையிடுவதற்காக இது இருந்தது. பெர்னான்கே ஒரு பிரபலத்தைப் போல ஆராய்ச்சி தளத்திற்கு வந்து வெளியேறினார்; சிவபெருமானின் பூட்டைப் போல அவன் தலையில் தோன்றிய சந்திரன் மட்டும் தான் என் நினைவில் இருக்கிறது.
2008-ல் அமெரிக்கப் பொருளாதாரத்தில் நிதி நெருக்கடி ஏற்பட்டபோது, நான் டல்லாஸில் ரியல் எஸ்டேட் நிதி ஆலோசகராகப் பணிபுரிந்து கொண்டிருந்தேன், அதன் தாகத்தைத் தணிக்க தீயில் எரிவாயுவை வீசும் எதிர் நடவடிக்கை தொடங்கியது. அதிகரித்து வரும் சமத்துவமின்மை, பெருகிய முறையில் அடக்குமுறையான அமெரிக்க சுகாதார அமைப்பு, சீனாவின் கற்பனைக்கு எட்டாத உயர்வு மற்றும் கட்டுப்படுத்த முடியாத அரசியல் – இவை அனைத்தும் பெர்னான்கேயின் கழுகு போன்ற கண்களுக்கு கீழ் நடப்பதை அமெரிக்கப் பொருளாதாரம் ஒரு முனையிலிருந்து மறுமுனைக்கு கவனித்து வருகிறேன். அவரது நோபலுக்குப் பிறகு பெர்னான்கே போன்றவர்களுக்கு வரலாறு கருணையாக இருக்கும் என்று ஒருவர் கருதலாம், ஆனால் எனக்கு சந்தேகம் உள்ளது.
பெர்னான்கே வங்கியின் தோல்வி நிதி நெருக்கடியை எவ்வாறு பரப்பியது என்பதைப் பற்றிய நமது புரிதலில் ஒரு புதிய முன்னோக்கை உருவாக்க எங்களுக்கு உதவியது, நெருக்கடி ஒரு பேரழிவு திருப்பத்தை எடுப்பதைத் தடுப்பதில் அவர் தலைமையில் இருந்தார். நெருக்கடி பேரழிவாக மாறியது, ஆனால் பலர் கற்பனை செய்து பார்க்கக்கூடிய வகையில் இல்லை.
நவீன வங்கிகள் இருப்பதற்கான அழகான காரணத்தை பென் மாநிலத்தில் பேராசிரியர் நீல் வாலஸ் என்பவரிடமிருந்து நான் கற்றுக்கொண்டேன்; நவீன பணவியல் கோட்பாட்டின் போது அவர் பகுத்தறிவை விளக்கினார். பேராசிரியர் வாலஸின் பாடத்திட்டத்தில், நான் பொருளாதாரத்தை எப்படிப் பார்த்தேன் என்பதை மாற்றிய டயமண்ட்-டைப்விக் உருமாற்ற மாதிரியைப் பற்றி கற்றுக்கொண்டேன்.
அன்றிலிருந்து, வங்கிகள் இருப்பதற்கான முக்கியமான காரணம், பொருளாதாரத்தின் அழகைப் பற்றி இளைய மனதை உற்சாகப்படுத்துவதற்கும், குறைந்த மனிதர்களை அவர்களின் அறிவியலில் இருந்து வீழ்த்துவதற்கும் எனக்குப் பிடித்த கேள்விகளில் ஒன்றாக மாறியது.
வங்கிகள் கடன் கொடுக்க அல்லது டெபாசிட் எடுக்க உள்ளன என்று பெரும்பாலானவர்கள் தெளிவான பதில்களை வழங்குகிறார்கள். நான் 20 ஆண்டுகளுக்கும் மேலாக இந்தக் கேள்வியைக் கேட்டுக் கொண்டிருக்கிறேன், ஆனால் நவீன வங்கிகளின் இருப்பு மற்றும் பரவலுக்குப் பின்னால் உள்ள மிக அழகான மூன்று அடிப்படை யோசனைகளை யாரும் என்னிடம் சொல்லவில்லை. முதலாவதாக, அனைத்து வைப்பாளர்களும் தங்கள் வைப்புத்தொகையை மொத்தமாக எடுத்துச் செல்ல அவசரப்பட மாட்டார்கள்; இரண்டாவதாக, வங்கிகள் முதிர்ச்சியை மாற்றும் அபாயகரமான வேலையைச் செய்கின்றன – அவை குறுகிய கால வைப்புத்தொகையை நீண்ட கால கடன்களாக வீடுகள், வாகனங்கள் மற்றும் உள்கட்டமைப்பு மேம்பாட்டுக்காக மாற்றுகின்றன; மற்றும் மூன்றாவது பகுதி இருப்பு தேவையின் காரணமாக பணத்தை உருவாக்குவது.
இவை மூன்றும் சேர்ந்து நவீன வங்கியை பரவலாகவும் மனித வாழ்வின் முக்கியமான அம்சமாகவும் ஆக்கியது. Diamond-Dybvig என்ற படைப்புகளின் நுண்ணறிவு, மில்லியன் கணக்கானவர்களுக்கு வங்கிக் கணக்கைத் திறப்பதை எளிதாக்குவதற்கான முக்கியமான நடவடிக்கைகளை இந்தியா எடுக்க முடியும். பெர்னான்கே பற்றி எனக்கு உறுதியாகத் தெரியவில்லை என்றாலும், நாம் உலகைப் பார்க்கும் விதத்தை மாற்றியதற்காக டயமண்ட் மற்றும் டைப்விக் அவர்கள் வெகு காலத்திற்குப் பிறகு பரிசை வென்றதில் நான் நிச்சயமாக மகிழ்ச்சியடைகிறேன்!
(எழுத்தாளர் ரிஷிஹுட் பல்கலைக்கழகத்தின் ராஷ்ட்ரம் ஸ்கூல் ஆஃப் பப்ளிக் லீடர்ஷிப்பின் டீன் மற்றும் பேராசிரியராக உள்ளார். வெளிப்படுத்தப்பட்ட பார்வைகள் தனிப்பட்டவை)
அனைத்து சமீபத்திய கருத்துகளையும் இங்கே படிக்கவும்